Como solicitar el borrador de la renta

La Campaña de la renta 2008 cada vez está más cerca y dese el próximo lunes 2 de marzo ya se podrá solicitar el borrador de la renta para empezar a preparar la declaración de IRPF con los datos que la Agencia Tributaria guarda de cada contribuyente.

El borrador de la declaración es, como su propio nombre indica, un esbozo de la declaración con la información que Hacienda tiene de cada ciudadano. Es decir, no se trata ni mucho menos de un documento definitivo y siempre conviene revisar los datos que en él aparecen y las deducciones que practica de forma automática. Su mayor utilidad es que no facilita los datos fiscales en poder de la AEAT y que en caso de ser correcto, se puede confirmar este borrador, evitando así muchos trámites.

Podrán solicitar el borrador de la renta, aunque sólo sea a efectos informativos, los contribuyentes obligados a presentar la declaración cuyas rentas procedan exclusivamente de:

• Rendimientos del trabajo.
• Rendimientos del capital mobiliario sujetos a retención o a ingreso a cuenta, así como los derivados de Letras del Tesoro.
• Imputación de rentas inmobiliarias siempre que procedan, como máximo, de dos inmuebles.
• Ganancias patrimoniales sometidas a retención o ingreso a cuenta, así como las subvenciones para la adquisición de vivienda.

Existen varias vías para solicitar el borrador de la renta, aunque la más sencilla es haber confirmado el borrador el año anterior o haber marcado la casilla 86 en la declaración de la renta de 2007.
Quienes no realizaron ninguna de las dos acciones también podrán pedir este documento cumplimentando el modelo 104 entre el 1 de marzo y el dos de abril en cualquier oficina de la AEAT o solicitándolo por teléfono en el 901 12 12 24 o en el 901 200 345. Sin embargo, el método más sencillo es el telemático.

Desde hace varios años la AEAT ofrece la posibilidad de solicitar el borrador a través de internet. El proceso es muy sencillo.

1. Entrar en la página web de la Agencia Tributaria (http://www.aeat.es/ o http://www.agenciatributaria.es/)
2. Acceder al apartado específico de sobre Renta y Patrimonio 2008 o al enlace directo para solicitar el borrador
3. Rellenar los datos que se solicitan: DNI y primer apellido del declarante así como el contenido de la casilla 681 en la declaración de 2007 o de la 698 en la de 2006 o en su defecto pulsar el botón de No declarante para indicar que en esos años no se efectuó declaración.

Después ya sólo hay que esperara para recibir el borrador y ponerse ‘manos a la obra’ con la declaración.

Comparativa de cuentas remuneradas

En un momento de crisis como el actual no sólo hay que saber ahorrar dinero, sino también obtener la máxima rentabilidad del dinero disponible. Existen multitud de herramientas para lograrlo pero no todas están al alcance ni suelen ser del agrado del ciudadano medio. En algunos casos la falta de preparación económica y en otros la aversión al riesgo hacen que el rango de productos financieros a los que realmente tiene acceso un ciudadano ‘al uso’ tampoco sea tan amplio. Sin embargo esto no puede servir de excusa para justificar que el 39% del ahorro esté sin remunerar.

Entre las fórmulas más sencillas para que el dinero no pierda valor por el efecto del IPC o por las comisiones de mantenimiento que cobran la mayoría de cuentas bancarias está abrir una cuenta remunerada. Su funcionamiento es exactamente igual al de una cuenta corriente tradicional y sólo en algunos casos difieren en que no aceptan la domiciliación de recibos, aunque eso depende de cada producto en concreto.

Una cuenta remunerada también permite disponer del dinero en cualquier momento y salvo el ‘inconveniente’ de que la mayoría se encuentra en bancos online, casi todo son ventajas. Para empezar ofrecen un interés que ahora mismo permite superar las expectativas de inversión y no suelen cobrar comisiones por traspasos ni una cuota de mantenimiento.

Pero para darse cuenta de la necesidad de contratar estos productos, nada como ver una selección de las mejores cuentas remuneradas del mercado en la actualidad.

• Cuenta Open Plus Seguridad de Openbank: 5,25% TAE hasta el 30 de abril. Sólo está disponible para nuevos clientes y la liquidación de intereses es mensual. No dispone de comisiones pero no permite domiciliar recibos.
• Cuenta Alta Rentabilidad de Caja Granada: 4,50% TAE los primeros tres meses y a partir del cuarto mes dependerá del saldo. Como casi todas estas cuentas, sólo está disponible para nuevos clientes.
• Cuenta Azul de iBanesto: 4,10% TAE hasta el 1 de Julio de 2009 y a partir de entonces un 2,5% TAE. Ni tiene gastos de mantenimiento ni comisiones, aunque a la hora de contratarla hay que especificar que se contrata la cuenta y no el depósito.
• Cuenta.i de CajaMar: 4,07% TAE para importes superiores a 75.000,01 euros. 3,82% TAE hasta 75.000 euros. El mayor inconvenientes es que a partir de 28 de febrero cambian las condiciones y la remuneración baja al 2,25% TAE para menos de 100.000 euros y al 2,5% para más de 100.000 euros. Por el contrario, CajaMar abona 0,06 euros por cada recibo adeudado por domiciliación y el 1 por mil del importe de su nómina o pensión de la Seguridad Social domiciliada y abonada en cuenta.
• Cuenta Naranja de ING Direct: 4,00% TAE los primeros 4 meses y luego al 2,50% TAE. Para nuevos clientes. Sin gastos ni comisiones. No admite domiciliación de recibos y permite trasladar fondos desde otra entidad sin comisiones ni gastos.
• Max Cuenta Kontua de Caja Laboral: 4,00% TAE hasta el 31 de marzo de 2009 por un importe mínimo de 2.000 euros y máximo de 10.000 euros. No tiene comisiones pero tampoco admite domiciliaciones.
• Cuenta Depósito de oficinadirecta.com: 4,00% TAE. Cualquier cantidad múltiplo de 500 €. Disponibilidad inmediata de su dinero. Con renovación automática mensual. No admite domiciliación de recibos.
• Cuenta Ahorro Pau Gasol de Banco Popular: 4,00% TAE. No cobra comisiones pero tampoco admite descubiertos, tarjetas y domiciliaciones.
• tucuenta crece de Caja Murcia: 3,50% TAE. Sólo está disponible a través de internet. No cobra comisiones ni mantenimiento y permite domiciliar la nómina pero no otros recibos.
• Cuenta Superior de Caja Madrid: 3,25% TAE. Exclusivo a través de Oficina Internet y para nuevos clientes o importes procedentes de otras entidades. No cobra comisiones pero tampoco admite domiciliación de cargos o abonos, ni de recibos.
• Cuenta Ahorro Libre de Caja Vital Kutxa: 3,004% TAE. No cobra gastos de mantenimiento pero tampoco admite tarjetas y domiciliaciones.
• Cuenta e-Duero de Caja Duero: 3,00% TAE. Sólo se puede contratar a través de internet. Admite el abono de nóminas y no cobra comisión por mantenimiento.
• cuenta por + de Bancaja: 3,00% TAE. No cobra por mantenimiento pero no permite domiciliar recibos ni el ingreso de la nómina ni de las cuotas de tarjeta de crédito.

¿Está tan barato el mercado como para invertir?

Esta es sin duda la pregunta del millón. Desde comienzos de año el Ibex ha perdido cerca de un 14% y se encuentra en niveles de 2004, lo que ha llevado a más de uno de y de dos ahorradores a plantearse su ha llegado el momento para entrar en Bolsa. La mayoría de analistas se están lanzando a recomendar compras de los valores más castigados y el Banco Santander es una de las estrellas después de las caídas como consecuencia del corralito en el fondo Santander banif Inmobiliario.

Sin embargo, conviene reunir algún dato más antes de lanzarse al mercado o a aventurar si la bolsa está cara o barata. Existen diferentes fórmulas para tomar el pulso al precio del mercado, aunque le más habitual es el del PER (Price Earning Ratio en inglés) o el ratio entre el precio de una acción y el beneficio de la empresa). Se calcula dividiendo la capitalización de una empresa entre sus beneficios de tal forma que una empresa con una capitalización de 100 millones de euros y un beneficio de 5 millones tendrá un PER 20. Y es que la lógica nos dice que la Bolsa está más barata tras las caídas del último año y principios del actual, pero no es del todo cierto.

Según explica El Economista, antes de la debacle del mercado en octubre el PER del S&P 500 se encuentra en 20 veces los beneficios en el techo del mercado y a principios del cuarto trimestre de 2008 había subido a 25,4. Es decir, los beneficios empresariales han bajado todavía más deprisa que los precios y por eso el PER es más alto. Sin embargo, desde el diario también explican que el PER suele dispararse en periodos de recesión, como el actual.

En cualquier caso, tampoco hay que guiarse únicamente por el PER a la hora de invertir y más que si los precios son caros o baratos, lo importante en estos momentos es el horizonte temporal de la inversión, ya que es previsible que la Bolsa siga cayendo a corto e incluso medio plazo. En este sentido, la renta variable ha sido históricamente la inversión más rentable a largo plazo, aunque también es cierto que tras las últimas caídas una persona que hubiese invertido en bolsa en 1999 estaría perdiendo dinero hoy en día según explica Lluis Moncusi.

En estos momentos el mercado puede ofrecer grandes oportunidades a los inversores más experimentados pero la volatilidad reinante hace que no sea la opción más recomendable para los inversores inexpertos.

Atrapados en Banif: ¿Qué hacer?

El Banco Santander, de la mano de Banif, ha confirmado lo que muchos analistas ya veían venir: bloquear su fondo de inversión Santander Banif Inmobiliario y solicitar su suspensión. Esta medida, que se puede calificar como un corralito sobre los reembolsos, ha dejado a miles de inversores, que ahora deberán esperar dos años para recuperar el dinero invertido. En concreto, la decisión afecta a 43.20 clientes y ha venido motivada por la avalancha de peticiones de reembolsos, que hasta el pasado 13 de febrero ascendía a 2.617 millones de euros, lo que supone un 80% del patrimonio real del fondo.

Ahora muchos inversores tratan de entender la situación, el por qué de esta medida y sobre todo los pasos que deben seguir para recuperar su dinero. La avalancha de dudas ha sido tan grande que la Comisión nacional del Mercado de Valores (CNMV) ha elaborado un documento para responder a las preguntas sobre las medidas adoptadas por la gestora Santander Banif Inmobiliario FII. En primer lugar el organismo indica que, como la liquidez de un fondo de inversión es limitada, la gestora ha decidido suspender los reembolsos por dos años a partir del próximo 28 de febrero para así poder aplicar un plan ordenado de venta de activos del fondo que permita obtener la liquidez necesaria para atender a los reembolsos solicitados.

Ahora los participes que soliciten el reembolso antes del 27 de febrero recibirán un pago inicial equivalente a un mínimo del 10% de su patrimonio, aunque el porcentaje puede variar en función del número de solicitantes. El pago de esta cantidad se efectuará en dos plazos: el primero el 9 de marzo y el segundo el 2009. El 90% se percibirá entre el 28 de febrero de 2009 y de 2011, en función de cómo marche el proceso de liquidación del fondo, es decir, la venta de sus activos para poder pagar a los partícipes en el plazo de dos años tras el cual será disuelto. El fondo también puede ser disuelto antes de dos años si una vez efectuado los reembolsos su patrimonio se sitúa por debajo del mínimo legal de 9 millones de euros. La disolución del fondo implicaría la venta de todos los activos y la devolución de la cuota correspondiente a cada partícipe.

La decisión ahora para los partícipes es si solicitar o no el reembolso. Quienes no lo hagan antes del 27 de febrero deben saber que tendrán que esperar por lo menos hasta octubre de 2011 para pedir la devolución de su dinero, con los riesgos que esto conlleva. Además, no se aplicará las peticiones de reembolso en las solicitudes que se realicen antes del 27 de febrero.

Todavía es pronto para saber cómo será el proceso y si los activos del fondo servirán para cubrir las cantidades adeudas. Santander Banif Inmobiliario ya anunció una tasación extraordinaria para adaptar el valor del fondo a la realidad del mercado, es decir, rebajar el valor del mismo un 4% tras la caída del mercado inmobiliario. Ahora, con la venta de activos es cuando se podrá empezar a ver el valor real del fondo y si sus cifras realmente se ajustan al momento actual del sector inmobiliario.

El problema, como apuntan en Gurus Blog, para el Banco Santander puede llegar si durante 2008 Banif ha comprado de forma habitual inmuebles de algún acreedor del Banco Santander para salvar las hipotecas dudosas del banco.

¿Qué es un banco malo?

En los últimos días hemos oído, y mucho, acerca de un Banco Malo. ¿Pero de que se trata el Banco Malo? Más allá del simpático nombre, el Banco Malo asoma como una de las pocas opciones que van quedando para solucionar esta crisis financiera.

El fracaso de la oleada de medidas sin precedentes lanzadas en octubre y noviembre para tratar de salvar el sistema financiero de EEUU y Europa ha sido evidente. Luego de gastar billones de dólares -y también de euros, yenes, francos, coronas y muchas divisas más-, los políticos se aprestan a una solución final: la creación de una mega entidad pública que aglutine toda la basura en materia de instrumentos financieros que anda dando vuelta por el mundo.

En realidad, la idea de un Banco malo no es nueva, ya que fue utilizada por las autoridades suecas luego de la gran crisis bancaria que sufrió el país en 1991. Pero aplicarlo ahora sería echar por la borda todas las medidas tomadas hasta el momento, ya que la creación de esta entidad está en las antípodas del pensamiento general actual.

La cosa es así: según el prestigioso analista David Roche, del Wall Street Journal, las inyecciones de liquidez, los planes de rescate, la garantía de los depósitos y los paquetes de estímulo fiscal intentan sostener los precios de los activos, incluso de aquellos denominados tóxicos. Pero estas medidas -según sus resultados a la vista- pueden llegar a ser equivocadas, ya que lo que hace falta es que los activos que se encontraban sobrevaluados -lease, entre otros, inmuebles, acciones y demás instrumentos financieros- caigan hasta su valor real para que puedan ser limpiados. Los políticos, con esta serie de medidas, sólo han prolongado la crisis.

¿Que hacemos entonces? Roche explica que debe obligarse a los bancos a descubrir sus activos tóxicos -cifras millonarias, se estima unos 300.000 millones en Alemania y 800.000 millones de dólares en EEUU-, que deben ser amortizados a precios de mercado, con el impacto para los accionistas y los bonistas, pero no para los depositantes. Los analistas más radicalizados agregan que si eso implica que la mayoría de los bancos son insolventes, que así sean y que queden los mejores.

Sin embargo, como en casi todo aspecto de la economía, hay dos matices bien diferenciados acerca del perfil del Banco Malo:

• Un Banco Malo Más Malo que obliga a los bancos a amortizar los activos tóxicos a precios de mercado y de esta manera limpien sus balances. Aquellos bancos que sean insolventes son recapitalizados, nacionalizados o liquidados por el Estado
• Un Banco Malo Menos Malo que compre los activos tóxicos a precios inflados para que el banco no sufra las consecuencias de sus malas inversiones, dotándolo de liquidez casi inmediata.

Adivinen cual es la opción que los políticos barajan por estos días: Sí, adivinaron. La segunda. Aunque el costo para las arcas públicas sería mucho mayor en este caso, la banca quedaría a salvo a costa del dinero de los contribuyentes.

Incluso se estaría tanteando al sector privado para que entre a este proyecto. El objetivo, en todo caso, es darle a ese sector un rol de liderazgo en la compra de valores respaldados por hipotecas y otros activos tóxicos de forma que pueda cosechar los beneficios en caso de que su precio suba en algún momento. ¿Es una broma? No, es la cruda realidad. Aun hay quienes piensan que un instrumento financiero respaldado por una hipoteca incobrable -y no digo moroso, sino incobrable, que no se podrá recuperar el dinero jamás- puede valer algo. Y no vale nada por una simple razón: una hipoteca que respalda la compra de una casa de 1 millón de dólares se encuentra impaga, y al rematar la casa resulta que vale 600.000 dólares. ¿Y los otros 400.000 U$S? No existen, no están, se evaporaron. ¿Cómo podría entonces ganar dinero si el dinero no existe?

¿Es tan necesaria una medida como la creación de un Banco Malo? Los expertos dicen que se avecina una nueva etapa de crisis. La nueva fase probablemente acabará con la nacionalización de los principales bancos en todos los países, por culpa de las causas de la crisis: el consumo desaforado, el exceso de endeudamiento y la financiación mediante la creación ilimitada de liquidez. Es, justamente, lo que están haciendo los países centrales: creando liquidez sin pausa a costa de un exceso de endeudamiento. Endeudamiento público que corre el riesgo de crear otra burbuja: la burbuja de la deuda soberana.

Y no hay que ser un gran analista para preguntarse de donde sale tanto dinero. La deuda que están contrayendo los grandes países es infernal. Pero hay un peligro en puerta, latente pero al caer en cualquier momento. Gran parte de la financiación proviene de los países de medio oriente y de China, que con sus excedentes comerciales compran bonos y deuda de EEUU y de otros países occidentales. ¿Qué pasará si esos países caen en crisis y el crecimiento de su PBI se torna neutro o, peor aún, negativo? La respuesta, obvia: dejarán de financiar a otros países para financiarse a si mismo. La consecuencia, también fácil: EEUU -por tomar el ejemplo más cercano- no podría refinanciar su deuda y entraría en default…

¿Ciencia Ficción? Quizá. Pero en esta crisis se están viendo cosas que nunca sucedieron antes…

¿Cuándo se puede rescatar un plan de pensiones?

Ahora que la crisis se está recrudeciendo muchas personas empiezan a mirar a los planes de pensiones como una tabla de salvamento para no caer irremediablemente en el pozo de las deudas. Sin embargo, rescatar anticipadamente un plan de pensiones puede resultar muy costoso cuando no imposible. Y es que debido a sus ventajas fiscales, se trata de uno de los productos de ahorro más protegidos.

Según el Reglamento de Planes y Fondos de Pensiones estos sólo se podrán recuperar de forma normal en el momento de la jubilación, aunque este no es el único supuesto en el que se puede recuperar el dinero. Los supuestos legales en los que se puede recuperar el plan de pensiones son los siguientes:

Jubilación del partícipe: es el principal supuesto y el más común. De esta forma se p odría recuperar el dinero cuando llegue el momento de la jubilación a los 65 años.

Enfermedad grave e incapacidad: también se permite recuperar el dinero en caso de enfermedad grave, teniendo en cuenta que esta se considera cualquier dolencia o lesión que incapacite temporalmente al partícipe durante un periodo continuado mínimo de tres meses y que requiera intervención clínica. También entran dentro de este grupo las secuelas permanentes que limiten o impidan el desarrollo de la actividad laboral.

Dependencia severa

Fallecimiento del partícipe, en cuyo caso los herederos recuperarán el capital invertido.

Paro de larga duración: se podrá rescatar anticipadamente un plan de pensiones cuando se acredite una situación de desempleo superior a 12 meses sin cobrar el subsidio.

Con la ley actual no existen otros supuestos por los que puedan rescatarse los planes de pensiones, ni siquiera accediendo al pago de comisiones y reembolsando los beneficios fiscales de los que se han disfrutado. La crisis puede cambiar drásticamente la situación, ya que la Dirección General de Seguros y Fondos de Pensiones pretende que los desempleados puedan recuperar su plan de pensiones tras agotar el paro, lo que eliminaría los doce meses de espera.

Se trata todavía de un proyecto que deberá seguir los cauces normales de tramitación de cualquier Real Decreto antes de ser aprobado por el Congreso de Ministros, aunque se da por seguro que terminará entrando en vigor. El plazo estimado puede ser de entre dos y tres meses.

Cinco pasos para reducir las deudas

La caída del Euribor está ayudando a muchas familias en esta época de crisis. Sin embargo, todavía hay quienes deben para revisar su hipoteca o a quienes esta les ha llegado demasiado tarde y ya se encuentran empantanados por las deudas. Lo importante en estos casos es no dejarse llevar por el pánico y que no nos invada una sensación de urgencia. Estar endeudado es sólo un estado financiero del que es posible salir si se atiende a una serie de pasos.

La premisa básica es que la deuda se puede gestionar como cualquier otro ‘activo’ dentro de nuestras finanzas personales y que una buena gestión de la misma permitirá acelerar su pago para que la ‘pérdida’ en forma de intereses pagados sea la menos posible. El primer paso es entender que no toda la deuda afecta de la misma forma a nuestra economía. Los intereses varían en función de cada préstamo y esto hace que se pague más o menos por el mismo. En líneas generales las hipotecas son las que menos intereses cobran seguidos de los préstamos personales, mientras que los créditos rápidos y las tarjeta de crédito figuran a la cabeza como los ‘más costosos’.

Existen varias fórmulas para terminar cuanto antes con la deuda que se pueden combinar entre sí. En este caso vamos a explicar la llamada Debt Snowball o bola de nieve, uno de los más conocidos y en concreto nos centraremos en su variante más sencilla. En el fondo esta táctica consiste en pagar primero la deuda más pequeña, es decir, en la que el capital pendiente por amortizar es el menor.

Los pasos a seguir según este método son los siguientes:

1 Listar todos los préstamos: como es lógico, lo primero que debemos hacer es juntar toda la información sobre nuestras deudas. Esta es la parte más importe y de ella dependerá el resto del proceso. Los préstamos deben listarse en orden empezando por el que menos capital reste por amortizar. En caso de dos préstamos con el mismo dinero por pagar (o cantidades muy cercanas) habrá que poner primero el que tenga un tipo de interés más alto, por ser también el más nocivo para nuestra capacidad económica a largo plazo.

2 Pagar el mínimo en el resto de créditos: en el caso de las tarjetas de crédito es posible establecer unos pagos mínimos y destinar el dinero restante a acelerar el pago de la deuda más pequeña-

3 Hacer un presupuesto de deuda: en este paso hay que rehacer el presupuesto para determinar cuál es la cantidad extra que se puede destinar a amortizar antes nuestra deuda. Es decir, cuánto dinero podemos pagar de más para cerrar antes el préstamo

4 Destinar el dinero a la deuda más pequeña: en el caso de las tarjetas de crédito es relativamente fácil, ya que sólo es necesario aumentar la cuantía que se paga de forma mensual (en las llamadas revolving) hasta que no quede ningún saldo pendiente. Con los préstamos personales la operativa es algo diferente, sobre todo si se ha fijado una cantidad mensual, ya que entonces deberemos proceder a una cancelación anticipada o amortización parcial del mismo, que además puede conllevar una serie de comisiones.

5 Repetir la operación: una vez se termina de pagar la primera deuda el dinero ‘sobrante’ se destina al pago del siguiente préstamo y así consecutivamente hasta terminar con toda la deuda (a excepción generalmente de la hipoteca que por su larga duración suele quedarse fuera de la rueda).

Este método es de los más sencillos y hay otras variantes que toman el tipo de interés como elemento a ‘atacar’ (pagar en primer lugar los préstamos con mayores tipos de interés), en tanto que otras más complejas tienen en cuenta más de una variante. En cualquier caso, la táctica de la bola de nieve también suele ser efectiva por el efecto psicológico que produce en el ahorrador, que puede ver cómo efectivamente la deuda se va reduciendo (quizás no tanto en cantidad total como con otros métodos), pero sí por lo menos en cuanto al número de facturas que debe pagar cada mes. Y este es uno de los mejores estímulos para seguir adelante y salir del foso de la deuda.